Kommission ruft zur Fertigstellung aller Teile von #BankingUnion durch 2018 auf

Die europäischen Bürger und Unternehmen werden dank der Pläne der Kommission, mit der Fertigstellung der fehlenden Teile der Bankenunion zu beschleunigen, von einer tieferen finanziellen Integration und einem stabileren Finanzsystem profitieren.

Die Bankenunion muss abgeschlossen werden, damit sie ihr volles Potenzial entfalten kann, um die Wirtschafts- und Währungsunion (WWU) stabiler und widerstandsfähiger gegenüber Schocks zu machen und gleichzeitig die Notwendigkeit einer öffentlichen Risikoteilung zu begrenzen. Das ist vorteilhaft für den gesamten Binnenmarkt.

Auf der Grundlage der bereits erreichten erheblichen Fortschritte veröffentlicht die Kommission heute eine Mitteilung, die einen ehrgeizigen und zugleich realistischen Weg darstellt, um auf der Grundlage der bestehenden Verpflichtungen des Rates eine Einigung über alle ausstehenden Elemente der Bankenunion zu gewährleisten. Dies erfolgt vor dem Dezember-Gipfel in einem inklusiven Format, bei dem die Vollendung der Bankenunion Teil der Diskussionen über die weitere Vertiefung der WWU sein wird.

Zusammen mit der Capital Markets Union (CMU) wird eine vollständige Bankenunion ein stabiles und integriertes Finanzsystem in der EU fördern. In seiner Rede zur Lage der Union bekräftigte Präsident Juncker, dass die Bankenunion nur funktionieren kann, wenn Risikominderung und Risikoteilung Hand in Hand gehen. Die Kommission hat bereits Maßnahmen vorgeschlagen, um das Risiko weiter zu reduzieren und das Risikomanagement in Banken zu verbessern.

Im vergangenen November hat die Kommission bereits ein umfassendes Risikominderungspaket mit Änderungen der Bankengesetzgebung vorgelegt. Die Kommission fordert das Europäische Parlament und die Mitgliedstaaten nachdrücklich auf, rasch voranzukommen. Die Kommission erkennt zwar den derzeitigen Trend sinkender Niveaus an notleidenden Krediten an, schlägt jedoch neue Maßnahmen vor, um notleidende Kredite zu reduzieren und Banken bei der Diversifizierung ihrer Anlagen in Staatsanleihen zu unterstützen.

Im Bereich der Risikoteilung legt die Kommission einige Vorschläge vor, um im Europäischen Parlament und im Rat Fortschritte bei der Schaffung eines europäischen Einlagensicherungssystems (EDIS) zu erzielen. Dieses System soll die Einlagen der Bürger in der Bankenunion auf zentraler Ebene absichern – ein wichtiges fehlendes Element der Bankenunion. Die Mitteilung skizziert außerdem rasche Schritte hin zu einem gemeinsamen fiskalischen Letztsicherungssystem als letztes Mittel, zu dem sich die Mitgliedstaaten bereits 2013 verpflichtet haben. Dies soll die Solidität des Systems gewährleisten und sicherstellen, dass der einheitliche Abwicklungsfonds (SRF) auch bei gleichzeitiger Abwicklung mehrerer großer Banken über ausreichende Mittel verfügt.

Valdis Dombrovskis, Vizepräsident für Finanzstabilität, Finanzdienstleistungen und die Kapitalmarktunion, erklärte: „Eine vollständige Bankenunion ist für die Zukunft der Wirtschafts- und Währungsunion und für ein Finanzsystem, das Arbeitsplätze und Wachstum fördert, von entscheidender Bedeutung. Wir wollen einen Bankensektor, der Krisen auffängt und Risiken über private Kanäle teilt, um sicherzustellen, dass die Steuerzahler nicht als Erste zur Kasse gebeten werden. Heute legen wir pragmatische Ideen vor, um die Risikoteilung und Risikominderung parallel voranzutreiben. Wir hoffen, dass diese Vorschläge den EU-Gesetzgebern als Denkanstöße dienen, um bis 2 einen Konsens über die verbleibenden Maßnahmen zu erzielen.“

Schlüsselmerkmale der Mitteilung "Schnelle Einigung über das Bankenpaket" Die Kommission fordert heute das Europäische Parlament und die Mitgliedstaaten auf, ihre Vorschläge zur Verringerung der Risiken und zur Stärkung der Widerstandsfähigkeit der EU-Banken so rasch wie möglich zu verabschieden. Die Kommission hat dieses umfassende Reformpaket im November 2016 vorgelegt. Die Vorschläge enthalten die verbleibenden Elemente der im Basler Ausschuss für Bankenaufsicht (BCBS) und im Financial Stability Board (FSB) vereinbarten Regeln.

Sie zielen darauf ab, die Regulierungsagenda nach der Krise zu vervollständigen, indem sie sicherstellen, dass die Regeln die verbleibenden Herausforderungen für die Finanzstabilität angehen. Gleichzeitig werden die Banken durch die Reform weiterhin die Realwirtschaft finanzieren können. Fortschritte beim europäischen Einlagensicherungssystem Alle Einleger innerhalb der Bankenunion sollten unabhängig von ihrer geografischen Lage das gleiche Schutzniveau genießen.

Um die Schaffung eines einheitlichen europäischen Einlagensicherungssystems (EDIS) zu erleichtern und Fortschritte bei den laufenden Verhandlungen zu fördern, schlägt die Kommission nun einige mögliche Schritte hinsichtlich der Phasen und des Zeitplans von EDIS vor. Die vorgeschlagenen Ideen versuchen, den unterschiedlichen Ansichten und Bedenken des Europäischen Parlaments und des Rates Rechnung zu tragen. Insbesondere wird in der heutigen Mitteilung eine schrittweisere Einführung von EDIS im Vergleich zum ursprünglichen Vorschlag vom November 2015 zur Diskussion gestellt. Es gäbe nur zwei Phasen: eine eingeschränktere Rückversicherungsphase und anschließend eine Mitversicherung. Der Übergang zu dieser zweiten Phase wäre jedoch von Fortschritten bei der Risikominderung abhängig. In der Rückversicherungsphase würde EDIS lediglich Liquiditätsschutz für nationale Einlagensicherungssysteme bieten.

Dies bedeutet, dass es vorübergehend die Mittel bereitstellen würde, um die volle Auszahlung für den Fall sicherzustellen, dass sich eine Bank in einer Krise befindet, während nationale DGSs diese Unterstützung zurückzahlen müssten, um sicherzustellen, dass Verluste weiterhin auf nationaler Ebene gedeckt werden. In der Mitversicherungsphase würde EDIS auch die Verluste schrittweise abdecken. Fiskalischer Rückhalt für die Bankenunion Als der einheitliche Abwicklungsmechanismus (Single Resolution Mechanism, SRM) eingerichtet wurde, einigten sich die Mitgliedstaaten darauf, wie wichtig es ist, eine gemeinsame Basis für den einheitlichen Abwicklungsfonds (SRF) zum Schutz der Finanzstabilität zu schaffen.

Damit soll sichergestellt werden, dass der Fonds, nachdem private Anleger Verluste durch Bail-in getragen haben, im Bedarfsfall über ausreichende Mittel verfügt, um eine große oder mehrere kurz aufeinander folgende Bankenabwicklungen zu bewältigen. Etwaige Kosten werden vom Bankensektor zurückgefordert, sodass mittelfristig Haushaltsneutralität gewährleistet ist. Im Reflexionspapier der Kommission zur Vertiefung der Wirtschafts- und Währungsunion wurde eine Kreditlinie des Europäischen Stabilitätsmechanismus (ESM) als wirksamste Option identifiziert. Dieser Arbeitsschwerpunkt muss mit dem kommenden Vorschlagspaket der Kommission zur Vertiefung der europäischen Wirtschafts- und Währungsunion verknüpft werden, das einen Vorschlag zur Umwandlung des ESM in einen Europäischen Währungsfonds im Rahmen des Unionsrechts enthalten wird.

In diesem Zusammenhang wird es auch wichtig sein, einen effizienten Entscheidungsprozess zu gewährleisten, der eine schnelle Bereitstellung der Rücklaufsperre in letzter Instanz ermöglicht. Verringerung notleidender Kredite Die Kommission arbeitet bereits an einem umfassenden Maßnahmenpaket, um das Niveau bestehender NPL zu verringern und den Aufbau von NPLs in Zukunft zu verhindern, wie im 3-Rat von 11 im Juli 2017 vereinbart.

Das Paket, das im Frühjahr 2018 verabschiedet werden soll, beinhaltet: einen Entwurf für nationale Vermögensverwaltungsgesellschaften; Legislativmaßnahmen zur Weiterentwicklung der Sekundärmärkte für NPL und zur Verbesserung der Fähigkeit der Gläubiger, ihren Wert aus besicherten Krediten zu erhalten; einen Bericht über die Möglichkeit eines Legislativvorschlags zur Einführung gesetzlicher aufsichtsrechtlicher Maßnahmen gegen die Unterversorgung mit neuen NPL; ein Weg zur Förderung der Transparenz von NPL in Europa.

Darüber hinaus klärt die Kommission in dem ebenfalls heute veröffentlichten Überprüfungsbericht des SSM, der eine insgesamt positive Bewertung der ersten Betriebsjahre des SSM vornimmt, die Befugnisse der Aufsichtsbehörden, die Rückstellungshöhe der Banken im Hinblick auf notleidende Kredite (NPLs) zu Aufsichtszwecken anzupassen.

Mögliche Maßnahmen für Schuldverschreibungen mit Staatsanleihen Um pragmatische Lösungen zur Verringerung der Bank-Sovereign-Schleife zu finden, erinnert die Kommission an die laufenden Arbeiten des Europäischen Ausschusses für Systemrisiken bei Schuldtiteln mit Staatsanleihen (Sovereign Bond Backed Securities, SBBS). Die Kommission wird das Ergebnis dieser Arbeiten prüfen, um in 2018 einen Vorschlag für die Entwicklung von SBBS vorzulegen. SBBS könnte Banken dabei helfen, ihre Bestände an Staatsanleihen zu diversifizieren.

Sie könnten auch eine neue Quelle qualitativ hochwertiger Sicherheiten für den Einsatz bei grenzüberschreitenden Finanztransaktionen darstellen. Fortsetzung der Gewährleistung einer qualitativ hochwertigen Aufsicht Wie in der Halbzeitüberprüfung der Kapitalmarktunion erwähnt, wird die Kommission im Dezember auch 2017 vorschlagen, dass große Wertpapierfirmen, die bankartige Tätigkeiten ausüben, als Kreditinstitute angesehen werden und der Bankenaufsicht unterliegen. In der Bankenunion würden sie im Rahmen des einheitlichen Aufsichtsmechanismus (SSM), einschließlich der Europäischen Zentralbank, beaufsichtigt.

Dadurch wird sichergestellt, dass die aufsichtsrechtlichen Vorschriften einheitlich angewandt werden und dass sowohl große Wertpapierfirmen als auch Kreditinstitute denselben hohen Standards der Aufsicht unterliegen. Hintergrund In 2012 schlug die Kommission eine Bankenunion vor, die den Bankensektor auf eine solidere Basis stellen und das Vertrauen in den Euro wiederherstellen würde.

Die Bankenunion basiert auf strengeren Aufsichtsanforderungen für Banken. Es besteht aus Bankenaufsicht, Regeln für die Verwaltung von Bankausfällen sowie einem verbesserten Schutz der Einleger. Die ersten beiden Säulen wurden mit der Einrichtung des einheitlichen Aufsichtsmechanismus (Single Supervisory Mechanism, SSM) und des einheitlichen Abwicklungsmechanismus (SRM) erreicht. Ein gemeinsames Einlagensicherungssystem ist jedoch noch nicht etabliert. Die Kommission hat im November 2015 einen Vorschlag für ein europäisches Einlagensicherungssystem (EDIS) vorgelegt.

Die Bankenunion kann ihr volles Potenzial nur entfalten und alle Instrumente zur Verfügung stellen, die für die Bewältigung künftiger Krisen erforderlich sind, wenn alle Elemente vollständig vorhanden sind. Der 2015-Bericht über die fünf Präsidenten und das Reflexionspapier zur Vertiefung der Wirtschafts- und Währungsunion (WWU) forderten bereits vor dem Ende von 2019 den Abschluss der Bankenunion. Die Absichtserklärung, die auf Präsident Junckers "Union der Union" folgte, ruft dazu auf, alle Aspekte der Bankenunion von 2018 zu vervollständigen.

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